遗忘之海7月上线 AI商业化加速

时间：2026年06月29日 10:50:33 中财网

　　中财网讯：本周A股申万传媒指数微跌0.51%，创业板指数却大涨11.02%。网易宣布完成香港联交所双重主要上市，《遗忘之海》已定档7月9日PC端公测，移动端同步上线；字节、快手、豆包等公司接连发布AI视频生成新模型，豆包正式开启C端订阅付费；腾讯视频公布2026年度片单，涵盖多部重磅剧集。

　　
　　近期机构研报指出，当前传媒估值处于低位，优质标的具备明显回弹空间。研报认为，2026年核心逻辑在于政策友好环境下内容新周期开启，AI应用将从提效走向商业化变现，网文、短剧、游戏出海形成合力，IP需求升级则催化产业链价值重估。研报指出，网易《遗忘之海》作为重磅新品，需重点跟踪后续获客和变现数据，其双重上市也有望快速纳入港股通，利好流动性提升。研报认为，多家公司AI视频模型迭代加速，字节Seedance系列、快手可灵3.0的进展显示技术已进入应用落地阶段，豆包推出付费模式更是直接验证商业化路径的可行性。

　　
　　整体看来，研报反映了游戏新品周期与AI技术迭代将成为驱动板块估值的两大核心引擎，建议关注二季报及半年报的业绩验证信号。当前市场风格切换中，商业模式清晰、技术布局领先的公司有望率先凸显价值。