77股获买入评级 最新:钧达股份
4月15日给予钧达股份(002865)买入评级。 盈利预测与投资评级：考虑到公司26Q1 业绩超预期，但全年盈利修复逻辑未变，该机构维持公司盈利预测，预计公司26-28 年归母净利4.1/8.2/11.4 亿元。基于公司电池片龙头地位稳固、海外产能布局持续落地，维持“买入”评级。 风险提示：竞争加剧、原材料价格波动等。 该股最近6个月获得机构13次买入评级、8次增持评级、3次推荐评级、2次“增持”投资评级、1次“买入”投资评级。 【22:11 兖矿能源(600188)：扩张澳优质冶金煤资产 近三年EBITDA均值估值仅6倍】 4月15日给予兖矿能源(600188)买入评级。 盈利预测、估值及投资评级：考虑到红隼煤矿收购带来的盈利贡献，该机构上调2026-2028 年盈利预测。预计公司2026-2028 年营业收入分别为1786.74、1979.98、2070.18 亿元，实现归母净利润分别为198.43、237.45、268.95 亿元（（2026-2028 年原预测值为187.57、225.09、256.10 亿元），对应PE 分别为9.7X/8.1X/7.2X，维持“买入”评级。 风险提示：收购资产不及预期；煤炭价格不及预期；煤炭产量超预期。 该股最近6个月获得机构20次买入评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级、2次优于大市评级。 【22:11 渤海租赁(000415)：聚焦飞机租赁主业 开启业绩筑底回升新周期】 4月15日给予渤海租赁(000415)买入评级。 风险提示：汇率波动风险；美联储降息不及预期；承租人违约与信用风险；上游交付延期与扩表不达预期风险。 该股最近6个月获得机构8次买入评级。 【21:51 若羽臣(003010)2025年年报点评：绽家香氛心智持续夯实 保健品实现爆发式增长】 4月15日给予若羽臣(003010)买入评级。 投资建议：公司2025 年自有品牌延续高增，绽家逐步实现家清领域全品类覆盖，高速增长的同时维持利润率稳定；保健品势能强劲，斐萃Q4 环比进一步加速，纽益倍上市半年以来增势亮眼，均有望进一步实现客群延拓。该机构认为，公司自有品牌的接连放量，彰显其战略眼光及运营实力，中短期自有品牌多点开花、增长空间值得期待。预计2026-2028年EPS 分别为1.29、1.75、2.33 元/股，给予“买入”评级。 风险提示： 该股最近6个月获得机构19次买入评级、13次增持评级、3次跑赢行业评级、2次推荐评级、1次“买入”投资评级。 【21:51 上海家化(600315)：美妆品类高增 业绩扭亏为盈】 4月15日给予上海家化(600315)买入评级。 盈利预测与投资建议 风险提示：： 该股最近6个月获得机构19次买入评级、9次增持评级、3次推荐评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、2次“买入“评级、1次“买入”投资评级、1次优于大市评级。 【21:46 锦华新材(920015)：酮肟系列单项冠军 以芯片清洗液入局湿电子化学品】 4月15日给予锦华新材(920015)买入评级。 盈利预测与估值：公司基本盘地位稳固，创新能力强，向半导体湿电子化学品延伸初见成效，首个产品“电子级羟胺水溶液”切入半导体清洗领域，国产替代逐步放量，持续关注公司在该领域的布局。该机构预计公司2025-2027 年实现归母净利润1.95、2.14、3.58 亿元，对应当前PE 为28、25、15 倍。因为公司传统业务和芯片清洗业务估值存在差异，同时考虑到羟胺水溶液业绩潜力尚未完全释放，该机构采用分部估值法测算中期市值。芯片清洗业务，用50%市占率为基础测算得出利润为1.68 亿元，市盈率参考可比公司水平给到35 倍；传统业务，参考2027 年数据测算得出利润为2.80 亿元，市盈率参考可比公司水平给到15 倍。综上，公司中期市值为101 亿元（预计2028 年左右），相较2026/4/15 市值，仍有26%的年均复合增速，首次覆盖给予“买入”评级。 风险因素：羟胺水溶液推广不及预期的风险，下游行业周期波动的风险，市场竞争加剧的风险。 该股最近6个月获得机构4次增持评级、2次买入评级。 【21:46 敷尔佳(301371)：敷料龙头渠道优化 品类升级开启增长新周期】 4月15日给予敷尔佳(301371)买入评级。 盈利预测与投资评级：该机构预计 2025-2027 年公司整体实现营业收入18.71/24.24/31.75亿元，同比 -7%/+30%/+31%；2025-2027 年公司归母净利润分别为4.39/5.71/7.17亿元，同比 -34%/+30%/+26%，对应2025-2027年PE为28.41/21.83/17.38倍。公司作为医用敷料的头部企业，未来线上渠道伴随化妆品新品持续上市以及线下渠道调整结束重回健康增长，首次覆盖，给予“买入”评级。 风险提示：行业竞争加剧、流量获客成本上行、行业政策变动风险、下游需求疲软、渠道调整不及预期。 该股最近6个月获得机构3次增持评级、2次买入评级。 【21:46 中航光电(002179)2025年报点评：业绩短期承压 民品业务全面开花构筑新增长极】 4月15日给予中航光电(002179)买入评级。 盈利预测与估值： 风险提示：1：防务领域需求波动及降价压力；2：数据中心、新能源汽车等民品业务拓展不及预期；3：行业竞争加剧，毛利率持续承压；4：原材料价格大幅上涨风险。 该股最近6个月获得机构8次买入评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级、1次"买入"评级。 【21:41 行动教育(605098)2025年年报点评：Q4业绩亮眼 百校计划及AI战略双轮驱动】 4月15日给予行动教育(605098)买入评级。 投资建议与盈利预测 风险提示： 该股最近6个月获得机构16次买入评级、7次增持评级、2次推荐评级、1次强烈推荐投资评级。 【21:41 精测电子(300567)：精测筑底 良率基石】 4月15日给予精测电子(300567)买入评级。 投资建议： 风险提示： 该股最近6个月获得机构6次买入评级、3次增持评级。 【21:41 完美世界(002624)：匠心承前序 擎旗赴新程】 4月15日给予完美世界(002624)买入评级。 投资建议： 风险提示： 产品上线进度及流水表现不及预期风险；2、行业监管风险；3、游戏行业竞争加剧风险；4、盈利预测假设不成立或不及预期风险。 该股最近6个月获得机构8次买入评级、5次增持评级、2次跑赢行业评级、1次推荐评级、1次买入”评级、1次“买入”投资评级。 【21:36 卓兆点胶(920026)2025年年报点评：受益消费电子新品迭代 新能源领域有望突破】 4月15日给予卓兆点胶(920026)买入评级。 盈利预测与投资评级：考虑到公司主要消费电子客户新品推进有可能放缓，该机构预计公司2026-2028 年归母净利润为0.58/0.78（原值0.63/0.82）/0.94 亿元（新增预测），对应 PE 分别52/38/32 倍。考虑到公司赛道国产替代前景广阔，锂电行业有望斩获较大增量，维持“买入”评级。 风险提示：业绩波动、毛利率波动风险；苹果产业链依赖的风险。 该股最近6个月获得机构4次增持评级、2次买入评级。 【21:36 西麦食品(002956)：25Q4收入及利润均表现亮眼】 4月15日给予西麦食品(002956)买入评级。 盈利预测与估值： 考虑到公司渠道结构的变化及买赠折扣类的促销对于毛利率&销售费用率的综合影响，该机构小幅下调公司盈利预测，预计公司26-27 年归母净利润分别为2.2/2.7 亿（较前次-5%/-2%），引入28 年归母净利3.1 亿，对应26-28年EPS 为1.01/1.21/1.41 元。参考可比公司26 年平均PE 估值16x，考虑公司所处的燕麦赛道长坡厚雪，公司在产品推新和渠道拓展层面积极进取，预计公司25-27 年净利CAGR（25%）高于可比公司均值（10%），认可估值溢价，给予其26 年32x，目标价32.32 元，（前值29.68 元，对应26年28xPE），维持“买入”评级。 风险提示：行业竞争加剧，新品表现不及预期，食品安全风险。 该股最近6个月获得机构10次买入评级、3次增持评级、2次“买入”投资评级、2次跑赢行业评级、1次买入-A评级。 【21:36 恒顺醋业(600305)：改革促进新品类及新渠道放量】 4月15日给予恒顺醋业(600305)买入评级。 公司提出26 年是行业分化中寻机遇、调整中促升级的关键一年，公司目标巩固“中国醋王”行业领先地位；抢占料酒行业市场前三份额；在主力市场挖潜酱油、复调等其他调味品的市场增量，并力争实现目标营收规模超行业增速，利润总额年均实现两位数增长。考虑产能爬坡带来折旧，以及外部环境导致成本上涨，该机构下调26-27 年毛利率，下调盈利预测，预计26-27年EPS 为0.14/0.15 元（较前次下调26%/27%），引入28 年EPS 0.17 元，参考可比公司26 年平均PE 59x，给予26 年59x PE，目标价8.26 元（前值10.44 元，对应25 年58x PE，“买入”。 风险提示：市场竞争加剧、宏观经济表现低于预期、食品安全问题等。 该股最近6个月获得机构2次买入评级、2次增持评级、1次推荐评级、1次“增持”投资评级、1次持有评级。 【20:36 华泰证券(601688)：扣非业绩同比高增80% 国际业务持续增长】 4月15日给予华泰证券(601688)买入评级。 盈利预测与评级：公司25 年扣非业绩高速增长，该机构看好公司在科技战略下AI 驱动财富管理和机构服务双轮增长。该机构调整公司2026-2028 年归母净利润分别为192/217/240 亿元，同比增速分别为17.3%/12.8%/10.8%，当前股价对应的PB 分别为0.8/0.7/0.6 倍。鉴于华泰证券短期来看财富管理业务和国际业务布局领先，中长期来看科技能力较强或将驱动全业务链价值提升，维持“买入”评级。 风险提示。资本市场波动风险，宏观经济波动风险，行业政策变化风险 该股最近6个月获得机构18次买入评级、4次推荐评级、3次增持评级、2次优于大市评级、2次强烈推荐评级、1次“增持”的投评级、1次跑赢行业评级。 【20:16 蓝思科技(300433)：主业高速增长 新兴领域全面布局】 4月15日给予蓝思科技(300433)买入评级。 盈利预测：预计公司26/27/28 年可实现归母净利润54.66/72.09/86.95 亿元，维持“买入”评级。 风险提示： 该股最近6个月获得机构20次买入评级、2次强推评级、2次“买入”投资评级、2次增持评级、1次推荐评级、1次优于大市评级、1次跑赢行业评级。 【20:16 福斯特(603806)：2025年光伏海外占比提升 电子材料迎来快速发展】 4月15日给予福斯特(603806)买入评级。 风险提示： 该股最近6个月获得机构10次买入评级、3次增持评级、1次推荐评级。 【20:16 卫星化学(002648)：Q1业绩同比大幅增长 轻烃工艺优势显著】 4月15日给予卫星化学(002648)买入评级。 风险提示： 该股最近6个月获得机构21次买入评级、4次增持评级、3次"买入"评级、3次跑赢行业评级、2次强推评级、2次推荐评级、2次优于大市评级、1次“买入”投资评级。 【20:16 立讯精密(002475)：业绩符合预期 AI通讯有望成为核心增长极】 4月15日给予立讯精密(002475)买入评级。 投资建议：根据公司最新业绩与业绩预告，该机构适当调整盈利预测。预计公司2026-28年归母净利润为216/269/339 亿元（对应26/27 年前值221/277 亿元），对应PE 估值20/16/13 倍，维持“买入”评级。 风险提示事件：下游需求不及预期；新业务进展不及预期；研报使用的信息更新不及时风险。 该股最近6个月获得机构11次买入评级、1次强烈推荐评级、1次推荐评级、1次增持评级、1次“买入”投资评级。 【20:16 国电电力(600795)：燃料成本弹性显著对冲电价下行 大规模水电资产潜在注入可期】 4月15日给予国电电力(600795)买入评级。 盈利预测及评级：国电电力行业地位、股东背景、资产质量、发展格局等多方面在业内处于领先地位。1）行业地位：公司作为五大发电集团之一的核心常规能源上市公司，火电装机位居市场第二位，体量较大；2）股东背景：公司背靠国家能源集团，煤炭供给保障较强，火电板块成本端管控能力突出；3）资产质量：公司火电机组以60 万千瓦以上的大机组为主，质地较优，且技改投入多调节能力强；4）发展格局：公司已经实现以煤电发电为主，水风光多业务板块协同发展格局，稳健经营的同时又具装机增长潜力。该机构调整公司2026-2028 年归母净利润的预测分别为65.81/76.97/88.51 亿元，对应2026 年4 月14 日收盘价的PE 分别为13.06/11.17/9.71 倍。维持公司“买入”评级。 风险因素：电价超预期下行；项目建设进度不及预期，电力市场化改革推进不及预期。 该股最近6个月获得机构10次买入评级、1次买入-A投资评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次推荐评级、1次增持评级。 中财网
 |